不久前，中國移動、中國聯通和中國電信三大運營商發布了2023年第二季度財報。2023年上半年，中國移動、中國電信以及中國聯通營收總額分別為5307億元、2587億元以及1918億元。在數字化、智能化趨勢下，從財報數據來看，云網算力建設與AI大模型佈局成為三大運營商財報中又一大看點。 

云網融合，運營商的加緊佈局

如今，整個雲計算產業已經進入成熟期，包括計算、存儲、網絡等各個垂直領域的雲產品大量出現，各個廠家的業務領域大量交叉，競爭十分激烈。在此背景下，單純的公有云或私有云已經不能滿足現有業務需求，企業需要多種雲環境並存來適應新的業務發展，雲計算將進入到多雲混合時代。

事實上，雲計算廠商從底層技術上來說並無太大差異，IaaS產品越來越同質化。無論是在技術上，服務上還是產品模式上，各個雲服務商都在尋求做成差異化雲產品的手段。在這種背景下，云網之間的高效協同將成為體現產品差異化競爭能力的重要指標。云網融合逐漸由簡單互聯向“雲+網+業務”過渡。

“雲+網+業務”分為向上和向下兩個方向。向上與具體的企業應用相融合，使得云網融合產品帶有更明顯的行業特點和用戶需求;向下與ICT服務融合，使得云網融合產品與基礎服務能力結合更加緊密，最終實現計算資源合理分配，服務資源動態調整，以及更加契合行業特性和用戶需求的定制化雲計算業務。 

在云網融合佈局方面，三大運營商增速較快。上半年，中國移動數字化轉型收入對主營業務收入增量貢獻達到84.1%，DICT收入同比增長24.9%，達到人民幣602億元。此外，中國電信公司產業數字化業務也保持快速發展趨勢，收入達到人民幣688億元，同比增長16.7%。與此同時，雲服務與產業數字化已經成為最大的投資方向。目前數字化轉型和政企端的持續加速是三大運營商估值向上的重要助推力。

具體來說，上半年，中國移動數字化轉型收入對主營業務收入增量貢獻達到84.1%，DICT收入同比增長24.9%，達到人民幣602億元。中國聯通的財報數據顯示，公司上半年產業互聯網收入達到人民幣430億元，占主營業務收入比重首次超過25%，成為推動公司收入增長和結構優化的重要引擎。此外，中國電信公司產業數字化業務也保持快速發展趨勢，收入達到人民幣688億元，同比增長16.7%。 

在雲服務方面，天翼雲收入為459億元，同比增長63.4%。聯通雲實現收入255億元，同比提升36%。移動雲收入達到人民幣422億元，同比增長80.5%。而根據2022年年報，三大運營商去年全年雲收入共計1443億元，這意味著今年僅用半年時間，運營商的這項收入就達到了去年的八成。

在筆者看來，這些數據表明了三大運營商在云網融合和數字化轉型方面的積極佈局和顯著成果。作為國內領先的通信服務商，它們不斷加強技術創新和服務提升，以滿足企業和用戶的需求。

押注AI 2.0，並持續發力

自去年年底以來，全球範圍內掀起了一股AI應用的熱潮，如ChatGPT等。在此背景下，我國於今年年初發布了《數字中國建設整體佈局規劃》，提出“建設數字中國是數字時代推進中國式現代化的重要引擎，是構築國家競爭新優勢的有力支撐”，為在算力和運力中擔當雙重主力的運營商帶來了業務增長的黃金窗口期。 

根據中國移動的財報，2023年上半年研發費用達到了85.15億元，同比增長21.6%，佔營業收入的1.6%。中國電信的研發費用為41.4億元，同比增長27.2%，佔營業收入的1.6%，研發人員較去年年底增長21.4%。中國聯通的研發費用為24.35億元，同比增長11.3%，佔營業收入的1.27%。這些數據表明，運營商在數字化轉型方面正在加大投入，提高研發能力。

事實上，面對今年上半年大熱的AI大模型，運營商正在密切關注並加大投入。中國移動打造了具有運營商特色的“九天”人工智能平台，形成了從算法、平台、能力到規模化應用的產業級智能化服務能力，賦能了27個領域超過830個應用。此外，中國移動還發布了九天海算政務大模型和九天客服大模型，助力產業智能化、融合化。

據悉，中國移動在生成式AI方面已經有了四方面佈局。首先，中國移動現在已經構築了算力網絡，一定會在AI算力方面發揮巨大作用。其次，中國移動已經具備了NLP、深度學習、機器視覺等各方面的能力，去年已經有了30多億元的變現。第三，中國移動擁有數據方面的優勢。最後，中國移動在運維和客服方面已經實現了AI的廣泛運用。 

中國電信構建了星河AI算法平台底座，自研場景算法達到了5500個;升級推出了百億級參數的星河通用視覺大模型2.0，實現了從垂直領域智能邁向通用智能，從城市治理邁向賦能千行百業;發布了生成式語義大模型TeleChat，提升了語音和多模態大模型的關鍵能力。

實際上，早在中國電信2022年財報發布會上，中國電信董事長柯瑞文就表示，AI是公司正聚焦的四大科技方向之一，公司高度關注AI的發展，下一步會有更大的發展力度，並成立了專業公司——中國電信數字智能科技分公司。據悉，中國電信已經在14個行業積累了大量AI案例。

中國聯通則公佈了旗下的首個人工智能大模型——“鴻湖圖文大模型1.0”，該模型是專為運營商旗下的電信增值業務而設計的垂直行業大模型，擁有8億和20億兩個不同訓練參數的版本。

分析認為，運營商進入AI大模型領域，說明AI大模型當前非常火爆，與此同時，也說明運營商想要拓展新興產業領域，想要通過大模型來拓展自己的業務。當前AI大模型不僅僅是單一應用，通用AI嵌入到諸多領域，既能應用細分領域的數據和知識，也能將細分領域企業納入到AI大模型生態當中，從而以應用生態的方式進行產業賦能。

寫在最後

隨著數字化、智能化趨勢的發展，云網算力建設和AI大模型佈局成為運營商在財報中的重要看點。運營商正在積極拓展新興產業領域，以適應新時代的發展需求。